Глава Berkshire Hathaway Уоррен Баффет
Ведущие инвестиционные компании — Berkshire Hathaway, Bridgewater Associates, Soros Fund Management и Scion Asset Management — раскрыли сделки за первый квартал 2023 года. Отчеты 13-F подаются в Комиссию по ценным бумагам и биржам США (SEC) в течение 45 дней после окончания квартала, поэтому с опозданием отражают решения фондов. Тем не менее инвесторы с интересом следят за этими раскрытиями, поскольку они точно передают настроения Уолл-стрит.
Инвестиционный консультант финансовой группы «Финам» Тимур Нигматуллин обращает внимание на то, что сейчас на американском рынке важный этап — новый цикл роста, который начнется в ближайшие кварталы. «Основной фактор — снижение ставки ФРС и стабилизация инфляции на низком уровне. Фонды могут по-разному отыгрывать соответствующие ожидания. Кто-то делает ставки на циклические отрасли, кто-то сокращает риски в чувствительных к волатильности ставок отраслях, таких как банковский сектор, кто-то ожидает ренессанса ИТ-сферы», — прокомментировал эксперт.
«РБК Инвестиции » проанализировали сделки крупнейших американских фондов и обнаружили закономерности, которые говорят о предстоящей смене инвестиционной парадигмы и возврате к более рискованным вложениям.
Избирательность в банковском секторе
На фоне потрясений в банковском секторе США и Европы гуру инвестиций пересмотрели свои вложения в него. Так, Berkshire Hathaway полностью продала доли в U.S.Bancorp и Bank of New York Mellon, позиции в которых были открыты еще в 2006-м и 2010-м соответственно. По состоянию на конец 2022 года Баффет держал в акциях U.S.Bancorp $290,92 млн, а в акциях Bank of New York Mellon — $1,14 млрд.
Один из крупнейших в мире хедж-фондов — Bridgewater Associates — в первом квартале полностью вышел из капитала сразу пяти ведущих американских банков: JPMorgan Chase, Bank of America, Wells Fargo, Goldman Sachs и Morgan Stanley. Кроме того, фонд, основанный легендарным инвестором Рэем Далио, на 51% сократил свои вложения в Cirtigroup. Позицию в JPMorgan Chase, Morgan Stanley и Citigroup фонд Далио открыл в четвертом квартале 2022 года.